La valeur à risque conditionnelle est également appelée « perte attendue », « valeur à risque moyenne » ou « risque de perte extrême ».

Une CVaR à 5 % correspond au rendement attendu du portefeuille dans les 5 % des scénarios les plus défavorables sur un horizon temporel donné.

Une CVaR à 5 % à 1 an correspond à la perte attendue d'un placement à l'horizon d'une année.